運作機制
盈虧如何計算
4 個步驟，從開倉到平倉。這些並非 Libertex 獨有，而是標準的 CFD 經紀商機制。計算本身很直接；真正困難的是部位大小與單筆交易風險控管的紀律，這會決定這套計算在數百筆交易後是否真正對你有效。
建立多單或空單
方向判斷若預期價格上漲，可買入（做多）；若預期下跌，可賣出（做空）。CFD 讓做空與買入相對應，無需借入資產。方向只是其中一個變數；部位大小與停損，比判斷方向是否正確更重要。
槓桿會放大波動——多空皆然
在交易單中設定A 1:30 乘數代表價格變動 1% 時，您的保證金將產生 30% 的變動；下跌時亦然。較高乘數（1:100、1:300、1:999）會讓上下波動都更快反映。槓桿是資金效率，不是免費購買力。
成本一律會扣除
每筆交易Spread（買賣價差）適用於每筆交易，另有依類別收取的佣金（有時為零），若持倉超過當日結束時間，則會產生隔夜融資成本。無論盈虧，這些成本都會扣除。累積多筆交易後，這些成本就是經紀商的結構性優勢；即使你判斷方向正確，它們也不會消失。
平倉以實現結果
秒手動平倉，或觸發停損／停利。採現金結算：（出場價 − 進場價）× 部位規模 − 成本。獲利會入帳至您的餘額；虧損則自餘額扣除。不會發生標的資產移轉——這就是 CFD 模式。
Earning 的實際樣貌
Reality Check
多數聯盟網站通常略過這一段，因為它不促成銷售。我們納入它，是因為期待落差往往是新手交易者付出最昂貴的一課。以下是關於穩定成果真正需要什麼的六項事實。
- 業界基準：60–80% 會虧損
- 監管機構要求 CFD brokers 公布一定滾動期間內虧損的零售帳戶比例。主要 brokers 的比例多落在 60% 至 80% 之間。Libertex 也在同一區間——這是零售 CFD 交易的結構性現象，並非 Libertex 特有的問題。
- 部位規模決定能否存活
- 每筆交易承擔帳戶 5–10% 的風險，正常連敗就足以讓你出局。紀律型交易者每筆只冒 0.5–1% 的風險；真正有效的是多年累積小勝的複利數學。大幅押注不是讓你快速致富，就是快速出局——而從統計上看，通常是快速出局。
- Stop-loss 是與自己訂下的合約
- 開倉前先界定每筆交易的最大虧損，在委託單上設定停損，交易期間不要移動停損。能夠年復一年留在市場上的交易者，每一次都會做到這點。爆倉的交易者，往往是讓虧損部位越滾越大，只因為覺得「行情會回來」。
- Strategy 需要樣本數支撐
- 連續 5 筆交易有效的策略，並不能說明什麼。你需要依照相同規則完成 50–100 筆交易，才能判斷優勢是否真實存在，或只是運氣好。多數新手交易者在虧損 3 筆後就放棄策略、改用另一套，結果反而保證自己永遠累積不到足夠資料來判斷什麼真的有效。
- Signals（交易訊號）與跟單交易也無法繞過這項限制
- 付費訊號服務與跟單交易看似捷徑。其實不是——每筆交易你仍需支付點差、佣金與隔夜融資成本，而其背後的訊號績效也很少受到誠實稽核。跟隨他人的交易，轉移的是責任，不是優勢。
- Time horizon（持有期間）比市場選擇更重要
- A 位專注研究單一時間週期（日內、波段、長線）與一兩個市場的交易者，表現往往會優於在 Forex、加密貨幣、股票與指數之間來回切換、追逐波動的交易者。深耕單一市場，勝過泛泛涉獵所有市場。
如果你想在此頁找到「獲利策略」清單，這裡沒有——任何人在沒有經審計的多年績效紀錄下販售這類內容，賣的都是行銷話術，而不是策略。機制是對稱的，紀律要求並不簡單；在 CFD 上「賺錢」只屬於少數交易者的結果，並非預設狀態。
FAQ
收益相關問題
從事金融工具交易具有風險，不僅可能獲利，也可能產生損失。可能損失金額以入金金額為限。